华安量化多因子(LOF)净值下跌2.45％ 请保持关注

来源：金融界基金

　　金融界基金03月22日讯 华安量化多因子(LOF)基金03月19日上涨0.00%，现价1.654元，成交0.03万元。当前本基金场外净值为1.6483元，环比上个交易日下跌2.45%，场内价格溢价率为0.35%。

　　本基金为上市可交易型混合型基金，金融界基金数据显示，近1月本基金净值下跌17.45%，近3个月本基金净值下跌5.48%，近6月本基金净值上涨4.81%，近1年本基金净值上涨41.80%，成立以来本基金累计净值为1.3900元。

　　本基金成立以来分红0次，累计分红金额0亿元。目前该基金开放申购。

　　基金经理为马丁，自2019年03月29日管理该基金，任职期内收益33.67%。

　　最新基金定期报告显示，该基金重仓持有泸州老窖（持仓比例5.21%）、天赐材料（持仓比例4.79%）、汇川技术（持仓比例3.61%）、华友钴业（持仓比例3.48%）、宁德时代（持仓比例3.13%）、恒瑞医药（持仓比例2.90%）、美的集团（持仓比例2.86%）、山西汾酒（持仓比例2.79%）、隆基股份（持仓比例2.61%）、正泰电器（持仓比例2.30%）。

　　报告期内基金投资策略和运作分析

　　基金管理人采用多因子策略管理本产品，并根据市场风格动态调整因子权重。2020年四季度，海外疫情再度恶化，全球流动性收紧预期落空，权益市场估值得到进一步提升。我国制造业领先全球恢复，出口数据好于预期。美国选举过程中，候选人对我国科技行业继续打压作为拉票手段，压制了相关板块风险偏好。民主党获胜加强市场对新能源领域的预期，我国面对的国际环境也有边际缓和。基金管理人基于流动性判断，根据盈利向好和盈利确定两个方向，加大了新能源、军工、白酒等行业配置，并通过多因子模型选取个股。

　　报告期内基金的业绩表现

　　截至2020年12月31日，本基金份额净值为1.8653元，本报告期份额净值增长率为21.89%，同期业绩比较基准增长率为10.93%。

　　管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　　展望2021年一季度，宏观经济将在基数效应下高增，但是之后增速会逐季回落，货币政策不会发生急转弯。入冬以来，国内疫情复发，海外疫情数据居高不下，市场对疫苗进展关注度提高。2020年权益市场涨幅较大，居民资金通过公募持续流入，市场风格分化明显。基金管理人认为部分板块有估值过高的风险，企业利润能否达到预期对于后续走势格外重要。我们将通过量化基本面模型对企业盈利做精细研究，关注业绩可持续的行业，布局疫情缓解后的业绩反转公司。我们将基于因子组合策略，围绕“十四五”规划方向，在制造、科技、可选消费领域选取优质个股配置。（点击查看更多基金异动）