国泰中证申万证券行业指数(LOF)净值下跌1.82％ 请保持关注

来源：金融界基金

　　金融界基金11月03日讯 国泰中证申万证券行业指数(LOF)基金11月02日下跌1.36%，现价1.175元，成交93.23万元。当前本基金场外净值为1.1581元，环比上个交易日下跌1.82%，场内价格溢价率为0.08%。

　　本基金为上市可交易型股票型基金、指数型基金，金融界基金数据显示，近1月本基金净值下跌5.00%，近3个月本基金净值上涨2.61%，近6月本基金净值上涨6.19%，近1年本基金净值下跌5.13%，成立以来本基金累计净值为1.1581元。

　　本基金成立以来分红0次，累计分红金额0亿元。目前该基金开放申购。

　　基金经理为艾小军，自2017年04月27日管理该基金，任职期内收益15.81%。

　　最新基金定期报告显示，该基金重仓持有东方财富（持仓比例15.06%）、中信证券（持仓比例11.54%）、海通证券（持仓比例6.28%）、华泰证券（持仓比例4.69%）、国泰君安（持仓比例4.30%）、招商证券（持仓比例3.62%）、东方证券（持仓比例3.39%）、广发证券（持仓比例3.32%）、兴业证券（持仓比例2.83%）、申万宏源（持仓比例2.64%）。

　　报告期内基金投资策略和运作分析

　　三季度受年内首次降准利好推动，以及好于预期的半年报，高景气度行业上市公司业绩预增提振了市场做多热情，市场风险偏好提升，市场结构分化加剧，受益双碳目标的煤炭等资源股持续走强，整体市场表现为震荡盘整，包括煤炭、新能源、公用事业等表现突出，而以医药、食品饮料、休闲服务等为代表的大消费持续承压。

　　全季度来看，上证指数微跌0.64%，大盘蓝筹股的表征指数如上证50下跌8.62%，沪深300指数下跌6.85%，成长性中盘股表征指数如中证500上涨4.34%，板块上医药医疗科技占比较多的创业板指下跌6.69%，科创板下跌13.82%。

　　在行业表现上，申万一级行业中表现较好的采掘、公用事业、有色金属，涨幅分别为36.6%、25.2%和23.1%，表现落后的为医药生物、休闲服务、食品饮料，分别下跌了13.68%、13.07%和13%。

　　报告期内基金的业绩表现

　　本基金本报告期内的净值增长率为4.31%，同期业绩比较基准收益率为3.01%。

　　管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　　随着新冠疫苗在主要经济体的逐步接种并普及，全球经济有望从新冠疫情的阴霾中逐步恢复，另一方面，新冠病毒变种不确定性加大，经济恢复总体上仍然比较脆弱，尤其是在中国经济体量逐步赶超主要发达国家的过程中，全球位居前列的经济体的博弈和竞争料将带来更多的不确定性，我们预计政策料将保持温和，兼具行业高景气度和未来经济社会发展方向的新能源领域以及包括半导体芯片为代表的科技领域投资价值逐步凸显，兼具高景气度以及为我国经济体量相匹配的军工行业是我们中长期坚定看好的方向。

　　展望四季度，随着三季度季报的落地，市场对于2021年全年业绩预期更加明朗，市场估值料将切换，高景气高成长的行业有望迎来估值切换行情。