华为昇腾产业链受益龙头梳理

今日A股大盘出现回调，但科技股延续反弹走势，芯片概念全线上涨，华为产业链持续活跃，掀起了涨停潮，多股“20CM”涨停。

民生证券近期发布研报指出，AI发展下，算力产业发展迎来重大机遇，是AI大潮下确定性最高的细分领域之一。华为昇腾打造性能领先的算力处理器，同时打造软硬产品开发和合作伙伴良好生态，未来有望成为国产AI算力的“扛旗者”。

华为昇腾芯片为AI体系提供强大算力。华为昇腾芯片是华为发布的两款人工智能处理器，包含昇腾310用于推理和910用于训练业务，均采用自家的达芬奇架构。昇腾310整数精度（INT8）算力可达16TOPS，主要应用于边缘计算产品和移动端设备等低功耗的领域。昇腾910整数精度（INT8）算力可达640TOPS，在业界其算力处于领先水平，性能水平接近于英伟达A100。

五大类生态伙伴，覆盖众多优质主流合作伙伴，繁荣生态助力产业长期发展。昇腾生态伙伴包含整机硬件伙伴、IHV硬件伙伴、应用软件伙伴、一体机解决方案伙伴以及生态运营伙伴五大类。其中，整机硬件伙伴有13家、IHV硬件伙伴有6家、软件伙伴大约1200家。

建议重点关注科大讯飞、恒为科技、拓维信息、神州数码、软通动力、润和软件、四川长虹、海量数据等。

昇腾五类生态伙伴
覆盖众多主流厂商

昇腾生态伙伴包含整机硬件伙伴、IHV硬件伙伴、应用软件伙伴、一体机解决方案伙伴以及生态运营伙伴五大类。其中，整机硬件伙伴有13家、IHV硬件伙伴有6家、软件伙伴大约1200家，以萨技术是其一体机解决方案伙伴，极视角科技以及中软国际是其生态运营伙伴。

1）整机硬件伙伴：在昇腾计算整机硬件的产品方面，华为通过包括宝德、华鲲振宇、神州数码等众多主流的厂商合作，内容主要涵盖服务器，共同打造适应产业发展的产品。

2）IHV硬件伙伴：凌华科技、研扬科技、研华科技、飞途、东声智能、全爱科技6大公司成为IHV硬件伙伴。该合作伙伴基于华为昇腾部件进行二次开发，形成自有品牌硬件产品并进行销售。

3）应用软件伙伴：对接昇腾服务器、智能小站、集群、加速模块和卡以及MindSpore等产品，华为昇腾应用软件伙伴开发、销售自有知识产权的应用程序、软件、垂直细分应用等产品。该合作伙伴属于数字政府和制造行业的居多。

4）一体机解决方案伙伴：以萨技术成为华为昇腾唯一的一体机解决方案伙伴，基于昇腾系列的产品，打造了以萨智慧交通和以萨智慧交通两大解决方案。

5）生态运营伙伴：华为昇腾和极视角科技以及中软国际达成合作。其中，极视角通过昇腾产品构建了“智慧城市”解决方案，具有部署方便、一键式安装、一站式管理和数据不外泄功能；而中软国际年蝉联中国软件和信息服务综合竞争力百强企业前15位，致力于昇腾算力企业合作、方案构建、算力运营等领域。

华为昇腾产业链重点公司梳理

1、科大讯飞：

与华为昇腾共建国产算力底座，为赋能行业大模型奠定主要基础

与华为联合发布星火一体机，合作共建全国产化算力底座。华为与科大讯飞共同在昇腾AI的软硬件平台和软件的支撑工具上，把高算力AI芯片、高性能的算子库、多卡高速互联以及分布式存储结合起来，尤其是联合针对人工智能所需要的最重要的算子库进行甄别和打磨，然后在此基础上，架构科大讯飞的训练和数据闭环全流程设计，以及训练和推理一体化设计的自研大模型训练平台，中间是支持大规模的异构算力兼容，也支持混合云架构易拓展。在单卡算力上，平台对标英伟达A100，同时公司还正在跟华为一道打造面向超大规模大模型训练的国产算力集群，形成集群化优势。

星火一体机有望成为助力行业和企业快速部署私有化大模型的重要抓手。在应用端，科大讯飞给出了5种特别需要又方便的定制优化模式，支持场景开发，也给出了十几种直接可用的场景包，以及7000多个小助手，可以使每一家企业、每一个行业、每一个学校、每一个医院，都有机会构建自己的专属大模型，企业可以从头到尾训练大模型，也可以基于科大讯飞的星火大模型来定制。科大讯飞有130亿、650亿、1750亿的模型参数可选，在这基础上针对企业的场景进行快速优化，一周左右就可以在原有应用上增加20%技术指标。因此，星火一体机的发布，可以帮助每一个企业、每个行业快速部署私有化大模型。

2、恒为科技：

AI算力可视化的“光模块”，有望受益于华为算力底座建设

公司网络可视化对于流量采集、分发、分析等能力与智能计算业务各类服务器、AI一体机等技术相结合，能够很好满足智算可视化技术需求。

公司2020年8月就已经推出" 登云 "AI 计算平台解决方案，2023年一季度已有一部分与科研院所合作的AI一体机和AI服务器项目落地，营收贡献约1500万元左右。该解决方案以恒为高性能 AI 服务器平台为载体，具有领先业界的计算性能，特别适用于超大运算规模的深度神经网络的推理运算，可实现对视频结构化、人脸识别、物品识别、视频内容增强等典型应用的 AI 加速运算。同时，公司表示，与华为在网络可视化等业务上有深入的合作关系。

智算中心业务模式有望沿着算力出租、算力增值再到模型训练和MaaS的趋势逐步升级，当前恒为科技与中贝通信的合作已经进入到算力增值的环节。据中贝通信公告，公司、恒为科技及第三方拟共同出资20,000万元，设立合资公司为客户提供优质高性能的智算算力及专业的技术服务，恒为科技智算可视化相关业务有望落地。据《AIGC算力发展趋势》，公司MaaS与模型一体机是更前沿的技术，恒为科技有望在算力增值业务稳定后进一步向二者发展。

3、拓维信息：

昇腾重要的硬件生产合作厂商

拓维实现覆盖软+硬的AI全面布局。拓维连续中标了重庆、长沙人工智能计算中心项目以及全国一体化算力网络国家（贵州）主枢纽中心；在教育、交通行业率先发布开源鸿蒙行业发行版并联合相关部委制定行业标准等。根据拓维公开调研纪要，拓维已经成为了A股唯一华为“鲲鹏/昇腾AI+开源鸿蒙”软硬一体战略合作伙伴。

华为昇腾重要的硬件生产合作厂商，积淀深厚。拓维2021年3月成为华为首批昇腾硬件生产合作厂商，2021年7月成为华为首批昇腾人工智能创新中心运营类合作伙伴，并成为华为昇腾智行ISV、昇腾智造ISV，在交通、制造等领域打造了首批基于昇腾AI的行业标杆产品与解决方案。面向AI领域，拓维基于27年行业数字化技术沉淀、大量行业自有数据以及丰富的案例应用经验，未来有望构建从自研硬件到行业大模型到AI+行业应用的全方位AI差异化产品矩阵。

打造多款AI产品，不断拓展自身能力。在AI产品方面，拓维控股子拓维湘江鲲鹏拥有华为昇腾整机伙伴授权，基于鲲鹏处理器和昇腾处理器，先后发布AI推理、AI训练、AI小站、AI集群、智能边缘等数十款兆瀚AI产品，并携手华为参与全国各地的人工智能计算中心建设。拓维拟改的兆瀚AI推理服务器是一款基于鲲鹏平台+昇腾310处理器的推理服务器，能为用户提供强大的实时推理能力，广泛应用于中心侧AI推理场景，帮助用户应对较重的计算压力。

4、神州数码：

华为第一批人工智能服务器伙伴

神州数码2020年开启了与华为昇腾产品线的合作，是华为第一批人工智能服务器三家合作伙伴之一，也是昇腾优选级合作伙伴。根据神州数码公开调研纪要，神州数码人工智能服务器收入在自主品牌业务中的占比大约是10%。

神州数码在AI服务器领域主要包括KunTai A222 2U单路边缘型AI服务器、KunTai A722 2U 双路推理型 AI 服务器和KunTai A924 4U 四路训练型 AI 服务器。

神州数码在昇腾领域持续取得进展。在WAIC2022昇腾人工智能生态大会上，神州数码发布了三款产品。在运营方面，8月29日，神州数码与沈阳昇腾人工智能生态创新中心正式签署辅助运营协议，双方围绕“昇腾”底座，共同打造人工智能联合创新实验室，在生态合作、软硬件适配、解决方案创新、人才培养等多个维度展开合作，构建自主创新、端到端的人工智能计算生态，推动产业的数字化变革，助力区域数字经济高质量发展。

5、软通动力：

昇腾AI生态圈践行者

软通动力作为中国领先的软件与信息技术服务商，长期深耕数字创新服务+AI赛道，拥有完整的技术创新体系，并成立了专注于AI领域的人工智能研究与创新中心(AIC)，为客户的AI服务体系提供支撑。同时软通动力积极融入昇腾AI生态圈。

AI领域的重点产品：软通动力打造出了具有端云协同、软硬一体、安全可信三大优势的AI端云一体化产品（昇腾版），该产品已与华为Atlas 300I/V Pro推理卡完成兼容性测试。

此外，软通动力在多地的昇腾AI生态创新中心，均扮演多样化算力能力服务商的角色，协助生态伙伴和用户，共同完成芯片适配、系统迁移、应用创新、人才培养等工作。同时，软通动力作为首批合作企业签约入驻北京昇腾人工智能计算中心，并将参与到“人工智能安全可信护航计划”的理论研究、标准制定、评估评测等相关工作中，与昇腾一道共同推进AI规模应用与产品创新。

6、润和软件：

人工智能领域与华为强强联合

润和软件聚焦“金融科技”、“智能物联”和“智慧能源”三大业务领域，拥有全球化的技术整合、客户响应与精准服务能力，帮助客户实现价值提升。2021年底润和软件加入昇腾万里伙伴计划，致力于在人工智能领域与华为强强联合，共建昇腾AI生态。

以石油冶炼行业为例，润和软件基于昇腾AI基础软硬件平台，打造危化品存储室智能安全管控解决方案，帮助危化品存储操作实现智慧安全分析。

7、四川长虹：

高性能服务器领军企业

四川长虹的子公司四川虹信是中国领先的创新型软件及IT解决方案提供商和服务商，经过十多年发展和成长，已经发展成为拥有四大核心能力的高新技术企业，专注于智慧企业、智慧城市等业务领域前沿IT技术研发、咨询与实施。目前活跃在国内的能源化工、电子高科技、芯片（IC）、快速消费品、汽车配件、装备制造、教育、农业等各个行业，具备端到端“软件+硬件+咨询+服务”综合业务能力和强大的纵深服务优势，在数十个重要行业服务过世界500强等数百家知名企业，为各领域客户创造价值。

根据四川长虹的子公司四川虹信官网，四川虹信打造基于昇腾的天宫系列AI服务器，包括AT800（Ｍodel 3000）等。

8、海量数据：

Vastbase G100有望打开新的成长空间

Vastbase G100数据库作为海量数据的核心产品，引入了人工智能（AI）特性，通过AI技术使得用户操作和管理数据库变得更加简单高效，实现了Vastbase G100数据库自运维、自管理和自优化的能力。

其中，DB4AI在数据库内提供AI计算能力，通过SQL降低AI使用门槛，可以快速推广AI的使用场景，基于AI芯片降低AI开发成本，实现训练推理验证加速一体化。在关键技术方面，孵化基于CPU、GPU、昇腾芯片的异构计算框架，实现基于异构芯片的数据统一封装与最优化调度；基于GPU、昇腾芯片实现数据库重负载算子Agg、Join等的加速；结合Tensorflow/MindSpore机器学习框架，在数据库内部实现CNN、DNN等神经网络算法，并探索基于昇腾芯片的对接和加速。

来源：民生证券

（本文完）