监管建立小微企业融资协调工作机制：供需两端发力 信贷直达基层

本报记者 杨井鑫 北京报道

10月18日，国家金融监督管理总局局长李云泽在2024金融街论坛年会上表示，坚持“两个毫不动摇”，一视同仁加大对民营企业小微企业支持力度。按照“直达基层、快速便捷、利率适宜”目标，推动小微企业融资协调工作机制尽快落地见效。加快落实中小微企业无还本续贷政策，扩大覆盖范围，降低“过桥”成本，切实提高企业获得感。

国家金融监督管理总局、国家发展改革委近日联合召开了支持小微企业融资协调工作机制动员部署视频会议。为引导信贷资金快速直达基层小微企业，双方已牵头建立“支持小微企业融资协调工作机制”，地方层面相应建立工作机制，区县层面成立工作专班，搭建企业、银行精准对接的桥梁。

该会议要求从战略高度充分认识推动小微企业高质量发展的重要性紧迫性，充分发挥党的领导和中国特色社会主义制度优势，同时善于运用市场化机制和法治化办法，推动有为政府和有效市场的高效结合，合力破解小微企业融资难题。

下沉基层 双管齐下

10月14日，国家金融监督管理总局副局长丛林在国新办举行的新闻发布会上表示，监管近期围绕助企帮扶出台一系列举措，重点就是要打通小微企业融资的堵点和卡点，优化营商环境，畅通融资渠道，力争做到服务不减、价格更优。在具体措施上，建立支持小微企业的融资协调工作机制是其中一项重要内容。与以往支持小微企业融资不同，这次的协调工作机制将从供需两端出发，而信贷将直达基层。

据国家金融监督管理总局统计数据，小微企业信贷从总量上看，供给规模稳步增长。到今年8月末，人民币贷款余额在252.02万亿元，同比增长8.5%；保险公司通过债券、股票等方式，提供各类融资支持28.8万亿元。从结构上看，相关重点领域的支持力度持续加大。普惠型小微企业贷款同比增长16.1%，民营企业贷款同比增长9%。从价格上看，利率稳中有降。今年1—8月，新发放的普惠型小微企业贷款利率同比下降了0.4个百分点。

那么，在供给端信贷总量持续增长的当下，为何小微企业融资难仍然被重点提及呢？业内人士告诉记者，目前仍然有一部分小微企业的融资需求没有得到满足。

今年8月，国家发改委在国新办新闻发布会上公布了一组数据，截至今年6月底，我国登记注册的民营企业数量达5500余万户，同比增长了7.8%；个体工商户达到1.25亿户，增长了5.1%。民营经济主体数量超过了1.8亿户，占比达到了96.4%。

众所周知，在民营企业中，小微企业的占比超过90%，粗略估算我国小微企业的数量在1.5亿户到1.7亿户。尽管小微企业的信贷投放规模上增长较快，但是目前对于已经覆盖的小微企业数量和没有覆盖到的小微企业数量却没有官方统一的口径。

业内人士称，长期以来小微企业的信贷投放是从供给端出发，这与小微企业的实际需求存在偏差，也是此次协调机制最大的突破点。

据了解，由于小微企业信贷的投放成本较高，线上化和批量投放是大多数银行在实际操作中的常见做法。银行根据自身的风控最高标准，设计出相应的金融产品，让满足条件的小微企业能够自主申请。比较典型的是小微企业的住房抵押经营贷款。“部分个人拥有房产的企业主在银行拿到了贷款，但是一大批没有抵押资产的小微企业则与贷款无缘。”上述业内人士称，“银行的小微企业信贷风险是控制了，但是也将很多的小微企业挡在了门外。”

实际上，以房产抵押模式向小微企业授信存在较大弊端。一家四川制造企业财务负责人向记者介绍，对于正常经营的制造型企业来说，设备是其最有价值的资产，但是银行对此并不认可。相较而言，如果小微企业将大部分的资产投入到房产，那么可能就不是聚焦主业的生产企业了。

对于落实小微企业融资协调工作机制详细措施，丛林介绍称，在区县建立工作专班要“两手牵”，一手牵企业，一手牵银行。通过开展“千企万户大走访”活动，深入园区、社区、乡村，全面摸排融资需求，形成“两张清单”，把符合条件的小微企业推荐给银行，银行及时、精准对接，实现信贷资金直达基层、快速便捷、利率适宜，打通金融惠企利民的“最后一公里”。

一家股份行支行负责人对记者表示，由于股份行的网点数量和员工数量有限，银行的获客渠道主要是通过线上渠道，线下覆盖面确实有限。“如果小微企业融资协调工作机制能将符合条件的小微企业推荐给银行，银行肯定是愿意提供金融服务的。”

“小微企业也是在不断地成长，大企业也是都从小企业做起来的。如果将辖内小微企业的融资需求形成清单，这对于银行授信来说也方便了很多。银行也会有更多精力放在更好为小微企业服务方面。”上述股份行支行负责人表示。

丰富风控模式 完善尽职免责

在加强小微企业信贷和扩大贷款覆盖面问题上，不少小微企业都提出要丰富银行的风控模式，将多种模式相结合，而不能一味依赖于抵押资产。

一家券商分析师向记者介绍，传统的小微企业授信是由信贷员深入了解借款人情况，采集到小微企业相关信息，包括企业的营业副本、企业章程及变更决议、企业验资报告、三表（资产负债表、利润表和现金流量表）、人行征信等，也包括借款人的人品、性格、兴趣爱好、口碑、从业经验等。信息采集完成后提交审贷会。这种模式较为精细，但是人力成本很高。

“相比之下，线上批量贷款的模式被多数银行所青睐。它采用移动互联网的获客方式，降低了获客成本，而且让客源成为持续合作的伙伴。同时，利用银行账户交易的数据源，将小微企业原本的黑箱数据转化为可量化、可分析的模型，让银行可以对其风险进行有效计量，增强了银行与企业的互信关系。”该券商分析师表示，在小微企业融资协调工作机制中，对于推荐的小微企业，监管明确要求银行要在1个月内决定是否授信，这需要银行不断完善风控体系，也将是银行竞争力的体现。“不同银行通过不同维度，对同一家小微企业的风险评估可能是不同的。银行比拼的是谁的风控能力更强，对风险的评估更精准。”

与建立小微企业融资协调工作机制配套的是完善尽职免责制度。丛林表示，提升小微企业金融服务的关键是要给基层的信贷人员松绑减负，营造尽职免责、鼓励担当的积极氛围。所以，近期监管对于原来的普惠信贷尽职免责通知作了进一步修订，明确了各类免责的情形。对于基本履行了岗位职责，仅有轻微过失的人员，可以减责或者免责。在依法监管、全面监管的前提下，对于服务小微企业等普惠金融领域的一般性、操作性风险，会更多采取政策指导、风险提示、督促整改等柔性包容的监管措施，寓监管于服务，让监管更有温度，提高金融机构落实助企帮扶政策的积极性和主动性，共同为企业发展营造良好环境。

“我们行内指定了尽职免责的相关制度规定，目前出现风险的小微企业贷款90%以上都是免责的。”上述股份行支行负责人表示，“尽职”和“免责”现在是因果关系，即只有尽职了才能免责，但银行对于尽职的界定还是比较广泛，大多数的免责也是担心打击到基层员工的工作积极性。

（编辑：朱紫云 审核：何莎莎 校对：颜京宁）