中银研究院《全球银行业展望报告》：商业银行改革化险持续推进，房地产相关贷款增长有望企稳

2024年11月28日，中国银行研究院在北京发布《全球银行业展望报告》（以下简称《报告》）。《报告》回顾了2024年全球银行业运行情况，展望了2025年全球银行业发展趋势。

报告指出，2024年三季度末，商业银行不良率1.56%，同比下降0.05个百分点；不良贷款余额为3.38万亿元，同比增长4.7%。银行业风险抵补能力进一步提升。商业银行贷款损失准备余额近7.07万亿元，同比增长5.5%；拨备覆盖率209.48%，同比增长1.59个百分点。随着金融领域重点风险稳步化解，商业银行将更加重视信用风险管理，综合运用多种处置手段，推动资产质量整体向好，预计全年商业银行不良贷款率将维持在1.55%左右的较低水平。

展望2025年，预计不良贷款将延续“一升一降”特征。不良贷款余额将继续增长，但低于整体贷款增速，助力不良贷款率逐步保持在1.55%左右。同时，一些细分领域结构性问题值得关注。系列政策将缓解房地产、地方政府隐性债务风险，但住宿、餐饮等普惠小微风险需持续关注。房地产领域，9月中央政治局会议首次明确了“促进房地产市场止跌回稳”的政策导向，从促需求、去库存、防风险、新模式等角度进行了更全面的部署。中长期看房地产相关贷款增长有望企稳，客户资产减值压力或有缓解。本轮政策有助于缓解供需矛盾、扭转市场预期，推动房价止跌回稳。企业和居民房产价格的稳定有助于提升银行信贷资产安全性、稳定性。隐性债务化解领域，财政部增加地方政府债务限额6万亿元，叠加地方政府专项债共计10万亿元用于置换存量隐性债务，大大缓解城投债务偿债压力，保障存量资产安全。住宿餐饮行业受到前期疫情的严重打击，经营韧性较弱，修复进程缓慢，并且该行业的中小企业较多，与居民消费密切相关，居民消费完全恢复尚需时间，影响住宿餐饮营收增长，制约相关主体还贷能力。

个人贷款不良风险上升值得关注。2024年三季度末，受经济弱复苏影响，部分居民的收入水平和还款能力有所下降，从部分披露三季度个人贷款不良率的上市银行情况来看，个人贷款及垫款的不良率指标较上年同期均有所增高。预计2025年个人消费贷款、信用卡等资产质量情况值得继续关注。

本文源自：金融界