2024年中国Mini LED产业链图谱研究分析

2024年中国Mini LED产业链图谱研究分析（附产业链全景图）中商产业研究院 2024-12-23 13:41

中商情报网讯：Mini LED，也被称为“亚毫米发光二极管”，是一种先进的显示技术，它采用100~200微米级的LED晶体作为发光单元。Mini LED能够实现更精细的背光控制，使得显示画面更加细腻、色彩更加鲜艳。同时，Mini LED技术还具有响应速度快、寿命长等优点。随着Mini LED技术的不断发展、降本措施的持续落实以及应用场景的不断拓展，Mini LED技术有望在电视、车载显示、显示屏等多个领域实现更广泛的应用。

一、产业链

Mini LED产业链上游为原材料供应，包括LED灯珠、LED芯片、PCB（印制电路板）、驱动IC（集成电路）、玻璃基板、彩色滤光片、偏光片、液晶材料等。中游主要为Mini LED的制造过程，包括封装和模组两个环节。下游为Mini LED产品的应用领域，包括电视、车载显示、消费电子、室内大屏等。

资料来源：中商产业研究院整理

二、上游分析

1.Mini LED成本结构

在65英寸Mini LED背光灯板成本中，PCB基板占比最大，约为38%。其次是驱动IC，驱动IC负责控制Mini LED灯珠的亮度和色彩，在Mini LED背光灯板成本中占比达到30%。随着技术成熟和生产良率的提升，Mini LED芯片价格和成本不断下行，在背光灯板成本中占比约23%。除了上述主要部分，还有一些其他成本，如材料、制造等，占比约为9%。

数据来源：中商产业研究院整理

2.LED芯片

LED芯片是Mini LED产业链的核心组成部分，其质量直接影响Mini LED产品的性能和寿命。中商产业研究院发布的《2025-2030年中国LED芯片市场分析及发展战略研究报告》显示，2023年中国LED芯片制造市场规模约为197亿元，较上年增长5.9%。中商产业研究院分析师预测，2024年中国LED芯片制造市场规模将达到209亿元，2025年市场规模将达到225亿元。

数据来源：中商产业研究院整理

近年来，随着落后产能淘汰、高端LED应用技术壁垒提升，龙头企业规模优势显现，龙头企业的行业地位进一步稳固。LED芯片供应商中，三安光电、华灿光电、兆驰股份三家企业分别占据中国LED芯片产能的31.7%、14.3%、12.4%，合计近60%。其次分别为乾照光电、蔚蓝锂芯、聚灿光电，占比分别为11%、10%、7%。

资料来源：CSA、中商产业研究院整理

3.PCB

在Mini LED产品中，PCB主要用于承载LED芯片和电路，是连接LED芯片和驱动电路的重要桥梁。中商产业研究院发布的《2025-2030年中国印制电路板(PCB)行业发展趋势及预测报告》显示，2023年中国PCB市场规模达3632.57亿元，较上年减少3.80%。中商产业研究院分析师预测，2024年中国PCB市场将回暖，市场规模将达到4121.1亿元，2025年达到4333.21亿元。

数据来源：Prismark、中商产业研究院整理

由于我国PCB产业主要集中在中低端制造领域，高性能制造领域较少，制造门槛不高，市场集中度较低，CR5为33.9%，鹏鼎控股市场份额占比最多，达12.4%。东山精密、健鼎科技、深南电路、华通分别占比达7.5%、4.9%、4.8%、4.4%。

数据来源：CPCA、中商产业研究院整理

4.玻璃基板

玻璃基板是一种表面极其平整的薄玻璃片，是平板显示产业的关键基础材料之一。玻璃基板行业具有高技术壁垒，行业主要受美国和日本企业垄断，为填补国内空白，国内企业不断加大对玻璃基板的研发。中商产业研究院发布的《2025-2030年中国玻璃封装基板调研分析及投资风险研究预测报告》显示，目前仅有美国康宁、德国肖特等玻璃厂商可以提供超大尺寸（＞2m×2m）和超薄（＜50µm）的面板玻璃以及超薄柔性玻璃材料。此外，AGC（旭硝子）等国际知名公司也是目前玻璃基板原料生产的主要参与者。

数据来源：中商产业研究院整理

三、中游分析

1.Mini LED背光封装市场规模

Mini LED技术主要分为Mini LED背光和Mini RGB直显两种应用方向，前者用于提升液晶显示器的对比度和动态范围，后者则作为自发光方案应用于商用显示器等领域。在技术进步、产业链整合和应用拓展的推动下，Mini LED背光技术将成为显示领域的重要发展方向之一。中商产业研究院发布的《2025-2030全球与中国Mini LED市场现状及未来发展趋势》显示，2023年中国Mini LED背光封装市场规模达到15.3亿元，处于快速增长阶段。中商产业研究院分析师预测，2024年中国Mini LED背光封装市场规模将达到20.5亿元，2025年达到24亿元。

数据来源：中商产业研究院整理

2.Mini LED背光产品出货量

受市场端、政策端、需求端等多方拉动，2024年中国Mini LED背光产品整体出货量将达1280万台，同比增长5%，其中 Mini LED背光TV是今年Mini LED背光的主要拉动力量，整体出货量为820万台，相比2023年实现翻倍增长。中商产业研究院分析师预测，2025年中国Mini LED背光产品出货量将达到1300万台。

数据来源：中商产业研究院整理

3.Mini LED直显市场规模

Mini LED直显，也称为Mini RGB显示，是指将Mini LED芯片直接作为显示像素点，以此提供成像的基本单位，从而实现图像显示。目前Mini LED直显主要应用于100英寸以上的显示市场，如监控指挥、办公显示、展厅展览、商业展示等。中商产业研究院发布的《2025-2030全球与中国Mini LED市场现状及未来发展趋势》显示，中国Mini LED直显市场规模从2019年的3.97亿元增至2023年的14.72亿元，期间年复合增长率38.73%。中商产业研究院分析师预测，2024年中国Mini LED直显市场规模将达到21亿元，2025年达到25亿元。

数据来源：中商产业研究院整理

4.Mini LED重点企业布局

Mini LED技术凭借其高分辨率、高亮度、高对比度、长寿命以及易实现柔性和透明显示等出色性能，在直显大屏、xR智能穿戴、车载显示与照明、电视和显示器背光等领域有着广泛的应用需求。这些需求的不断扩大，推动了Mini LED项目的加速推进。

资料来源：中商产业研究院整理

5.行业重点企业经营情况

当前中国Mini LED行业上市企业约40家，从经营情况来看，2024年前三季度，木林森、三安光电、佛山照明、利亚德、洲明科技、欧普照明、立达信等企业营业收入排名前列。

资料来源：中商产业研究院整理

6.行业企业热力分布图

资料来源：中商产业研究院整理

四、下游分析

1.应用占比

目前中国小间距LED显示屏应用场景中，视频会议占比接近一半，达46%；信息发布主要用于信息服务、展览展示、媒体广告等方面，占比34%；指挥监控和商业显示占比分别为19%和2%。

数据来源：中商产业研究院整理

2.Mini LED电视

2024年前三季度，国内市场Mini LED电视销量渗透率突破10%，销售量与去年同期相比激增了4.4倍。从品牌销量占比来看，海信、TCL、小米、创维四大品牌在今年前三季度占据了94%的市场份额，其中海信及其子品牌位居榜首。相比之下，国外品牌索尼和三星在中国Mini LED电视市场的推进策略较为保守，两者的市场份额合计不足5%。在国家补贴政策的持续推动下，预计2024年全年国内Mini LED电视的渗透率将达到12%。

数据来源：CINNO Research、中商产业研究院整理

更多资料请参考中商产业研究院发布的《中国Mini LED行业市场前景及投资机会研究报告》，同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业情报、行业研究报告、行业白皮书、行业地位证明、可行性研究报告、产业规划、产业链招商图谱、产业招商指引、产业链招商考察&推介会、“十五五”规划等咨询服务。