爱美客：拟1.9亿美元收购韩国公司控股权

爱美客拟1.9亿美元收购韩国公司控股权

爱美客(300896)3月10日晚间公告，基于战略规划和经营发展需要，公司全资子公司爱美客香港与首瑞香港共同设立爱美客国际，拟以现金出资的方式，以1.9亿美元收购韩国REGEN Biotech, Inc. 85%股权。其中爱美客香港拟出资1.33亿美元，首瑞香港拟出资0.57亿美元。

爱美客表示，本次交易是公司开启国际化战略的关键举措，有助于公司进一步夯实在医美注射填充产品市场的领先优势，为公司未来业绩的持续增长注入动力。

公告显示，标的公司REGEN Biotech, Inc.成立于2000年，总部位于韩国大田，主营医用材料、医疗器械及医药等相关产品研发、生产和销售，是韩国第一家、全球第三家取得聚乳酸类皮肤填充剂产品注册证的公司。

标的公司核心产品为可再生类注射产品，目前该类产品的全球市场增速较快，竞品相对较少。标的公司的核心产品已经获得34个国家和地区的注册批准，并且建立了广泛的分销体系，拥有一定的先发优势。

截至2024年9月30日，标的公司总资产约为1.35亿元，净资产约为1.11亿元，2024年前三季度累计实现营业收入7223.11万元，净利润2950.03万元。

本次交易标的公司整体股权估值为2.24亿美元，相比净资产增值约13.4倍。爱美客国际购买标的公司85%股权的对价为1.90亿美元（折合人民币约13.86亿元）。收购完成后，爱美客国际合计持有标的公司1.54万股股份，持股比例为85%，上市公司最终持有标的公司的股权比例为59.5%，标的公司成为上市公司控股子公司。公司将标的公司纳入公司合并报表范围，有利于扩大公司资产规模，增强公司未来盈利能力及核心竞争力。

爱美客表示，本次交易的资金来源于公司自有资金和/或自筹资金，不影响公司现有主营业务的正常开展，不会对公司财务状况产生重大不利影响，不存在损害公司及全体股东特别是中小股东利益的情形。

上市公司强调，交易完成后，通过整合公司与标的公司双方的研发、生产和销售资源，将充分发挥协同效应，有助于公司产品迅速走向国际市场，提升来自国际市场的产品收入；同时，标的公司作为公司的国际化业务平台，公司将充分发挥在研发、生产、供应链及管理方面的经验，助力标的公司丰富产品品类、降低生产成本、提高管理效率。

作为A股医美龙头，爱美客此前已多次牵手韩国公司开拓市场、完善产品线布局。2022年，公司与韩国Huons BP公司签订协议，进一步明确了公司作为中国区唯一经销商，推进Huons BP旗下的肉毒素产品的引进与注册。2023年，公司与韩国Jeisys公司签署经销协议，获得后者旗下部分医疗美容治疗设备及配套耗材在中国内地的推广、分销、销售和相关服务。