电力行业观察：国家推动电解铝清洁能源转型；宁夏分布式光伏新政落地

2025年3月24日至28日，电力板块整体表现弱于大盘，但行业政策动向与区域能源结构调整成为焦点。国家十部门联合发布《铝产业高质量发展实施方案（2025—2027年）》，明确提出电解铝行业清洁能源使用比例提升至30%以上；同期，宁夏发布分布式光伏发电管理新规，进一步强化自发自用比例要求，推动能源结构低碳化转型。

一、电解铝行业清洁能源转型加速

政策目标明确，清洁能源占比提升至30%

工业和信息化部等十部门联合印发的《铝产业高质量发展实施方案》提出，到2027年，电解铝行业能效标杆水平以上产能占比需提升至30%以上，同时清洁能源使用比例不低于30%。这一目标与铝产业碳排放强度高、资源保障不足的现状密切相关。数据显示，2024年我国电解铝产量达4400万吨，但国内铝土矿对外依存度已超70%，亟需通过能源结构调整降低产业碳足迹。

技术路径与产能布局双管齐下

方案要求优化电解铝产能布局，鼓励产能向清洁能源富集地区转移，并限制大气污染防治重点区域新增产能。新改扩建项目需满足铝液交流电耗不高于13000千瓦时/吨、环保绩效A级等标准。此外，低碳冶炼技术的研发与应用被列为重点任务，包括电气化改造、氢能利用等，旨在降低单位能耗与碳排放强度。

行业影响：成本与竞争力再平衡

清洁能源替代火电虽可能短期内增加企业运营成本，但长期看将提升电解铝产业的国际竞争力。以内蒙古、新疆为代表的能源优势地区，凭借丰富的风、光资源，有望成为低碳铝产能的主要承接区域。与此同时，再生铝产量目标（1500万吨以上）的提出，也将推动铝资源循环利用体系的完善，进一步缓解资源约束。

二、宁夏分布式光伏自发自用比例收紧

新政划定工商业项目自用红线

宁夏发展改革委发布的《分布式光伏发电开发建设管理实施细则（征求意见稿）》明确，依托公共机构建设的一般工商业分布式光伏项目，年自发自用电量占比不得低于30%；工商业厂房项目则不得低于50%，超出部分不予结算。这一政策旨在减少低效并网，鼓励分布式光伏与终端用电需求深度结合。

非自然人户用项目备案门槛放宽

宁夏新政允许非自然人投资的户用分布式光伏项目合并备案，简化审批流程。此举将推动户用光伏规模化开发，尤其利好工商业园区、公共设施等场景。但政策对自发自用比例的硬性要求，也倒逼投资方优化系统设计，提升本地消纳能力。

区域能源结构调整提速

宁夏作为全国新能源装机大省，2025年1-2月规上发电量达898.1亿千瓦时，同比增长4.6%。此次新政的落地，将进一步巩固其清洁能源优势。政策实施后，预计工商业分布式光伏项目将更注重与储能、智能电网的协同，促进区域能源系统向高效、低碳方向升级。

结语

国家政策与地方细则的协同发力，为电力行业绿色转型注入确定性。电解铝清洁能源比例的提升与分布式光伏自用要求的强化，既是产业升级的必然选择，也为能源结构优化提供了可复制的路径。未来，技术突破、区域协同与市场机制的完善，将成为行业持续发展的关键支撑。

本文源自：金融界

作者：观察君